8月10日，港股三大指数均涨超1%，截止收盘，恒生指数涨1.05%，国企指数涨1.06%，恒生科技指数涨1.26%。

  盘面上，大型科网股集体上涨总体表现平稳，阿里巴巴、京东、小米涨超2%，美团涨1.8%，腾讯、百度、快手、网易飘红；黄金股及奢侈品股涨幅明显，老铺黄金尾盘涨幅扩大至超12%，周大福、周生生等多股涨超6%以上；猪肉价格转涨点燃板块热情，德康农牧、牧原股份涨超5%；煤炭股走高，金马能源涨20%；纸业股、重型机械股、汽车股、乳制品股、电力设备股齐涨。

  另一方面，上周五大涨的半导体、PCB和光通讯板块集体下跌，其中天数智芯跌超8%，中际旭创跌近7%，兆易创新跌超5%；保险股继续低迷。

  美股盘前：三大股指期货涨跌不一，纳斯达克100指数涨0.39%，标普500指数涨0.15%，道指期货跌0.06%。

  盘面上，存储概念涨跌不一，闪迪涨近1%，美光科技上涨0.2%，SK海力士跌近1%。

  光通讯概念股上涨，应用光电盘前涨近5%，Coherent涨超2%；此前披露激进扩产计划。

  太空概念股盘前续涨，SpaceX续涨超2%，上一交易日大涨近16%；Rocket Lab涨超3%，盘后将公布最新季度业绩。

  商品市场：截止至发稿，WTI原油涨1.02%，报78.98美元/桶；布伦特原油涨1.17%，报84.52美元/桶。现货涨0.02%，报4342.16美元/盎司；现货白银涨0.8%，报64.037美元/盎司。

  南向资金今日净买入港股20.21亿港元。南向资金今日成交额1080.22亿港元，港股大市成交2402.80亿港元。南向十大成交股中，MINIMAX-W、建滔积层板、金斯瑞生物科学技术分别获净买入10.14亿港元、6.00亿港元、4.72亿港元。中芯国际、建滔集团分别遭净卖出4.52亿港元、5030.57万港元。

  当地时间10日，伊朗外交部发言人巴加埃表示，美国对伊朗实施海上封锁并采取军事行动，是霍尔木兹海峡无法全面恢复安全通航的主要障碍。

  巴加埃在当天的新闻发布会上称，当前海峡局势并非由伊朗与阿曼之间的分歧造成。伊阿两国已就商业船舶临时通航路线达成初步共识，正就联合声明部分内容继续磋商。

  巴加埃强调，只要美国不停止海上封锁及军事行动，霍尔木兹海峡就不具备全面恢复安全通航的条件。

  巴加埃同时表示，单靠外交手段无法解除海上封锁，伊朗将综合运用军事和外交手段维护自身利益。

  伊朗外交部发言人：目前未与华盛顿进行谈判，我们正通过中间人与其交换信息。关于未来行动的决定将根据事态发展而定。目前，整个外交机构的重心都集中在推进与阿曼的谈判，以确定航运交通的最终路线。外交政策的决策过程完全透明，外交部进行的所有谈判均在最高国家安全委员会的严格监督下，并依照上级主管部门发布的指示执行。

  落地有望带动盈利修复，可作为硬科技之外的均衡配置方向，对冲硬件板块波动；第二，布局政策红利主线，兼顾内需、出口双赛道AI企业。高盛建议投资者优先关注高盛十五年投资组合以及内向型和出口型人工智能

  公司；第三，挖掘超跌且盈利预期上修的非科学技术板块。高盛指出，在科学技术板块高波动环境下，部分传统行业个股经过深度回调，叠加业绩上调具备估值修复空间，作为组合防御底仓平滑收益。

  最新策略报告认为，当前AI已接近速通命令行（CLI）时代，下一步向图形化界面（GUI）时代的跨越，将为国产算力链条和港股互联网带来战略性配置机遇。西部证券

  计算机——功能强大但门槛高企，使用人群受限。历史上，计算机渗透率的下一次加速，正是依赖1990年Windows 3.0图形化界面的推出实现的。AI若要完成类似跨越，将绕不开两个关键环节：半导体半导体

  和沙特炼油厂周日，由伊朗支持的胡塞武装对曼德海峡附近的摩卡港发动了导弹和无人机

  袭击，造成7人死亡，近期刚刚修复的基础设施遭到严重破坏。胡塞武装方面称，此次袭击是针对沙特增派部队以及其对也门西海岸和塔伊兹省发动袭击的回应。周日早一点的时候，胡塞武装军事发言人叶海亚·萨里阿称，胡塞武装已对沙特阿拉伯南部吉赞省的一处沙特阿美炼油厂综合

  沙特阿拉伯、巴基斯坦和土耳其于上周五签署了一项联合防务协议，旨在在当前中东地区的动荡局势中“逐步加强集体安全，促进该地区及更广泛区域的和平、安全与稳定”。该协议还规定，对其中一国的攻击即视为对所有国家的攻击。目前尚不清楚巴基斯坦或土耳其是否会以任何方式参与沙特针对最新袭击事件的任何应对行动。

  逻辑从“交易”转向“配置”受短期财政空窗期及中期选举影响，美国财政正迈入被动紧缩周期，美元年内高点或已现。这加剧了市场对美元的长期不信任，促使央行等配置资金入场。黄金去杠杆已结束，投资逻辑从短期“交易”转向长期“配置”，下半年有望迎来“弱美元+强黄金”行情。

  瑞银旗下研究部门Holt Unit的一份最新报告数据显示，全球科学技术行业的波动性已攀升至互联网泡沫破灭以来的顶配水平，投资者正在重新评估人工智能

  产能提升两倍以上8月10日，记者获悉，基于全模块化设计架构，阿里云已将大型AIDC数据中心的交付工期缩短至100天。据了解，在大幅度缩短工期的同时，阿里云数据中心整体建设成本反而降低10%以上。今年，阿里云正计划将模块化数据中心的全球产能提升两倍以上。

  被曝正测试长鑫存储芯片，用于在中国市场销售的设备据中新经纬援引外媒消息报道，知情的人偷偷表示，苹果

  Meta Platforms推出Muse Glimmer，一款可在Mac或PC上运行的开源智能体模型。据悉，这款名为Muse Glimmer的新模型规模远小于竞争对手的领先AI模型，专为代理型任务设计。它可在配备单张显卡的Mac或PC上运行，旨在满足直接在用户设备上运行AI系统的需求。此次发布正值该公司在去年组建昂贵的超级智能团队以重返高风险的AI竞赛之后，寻求巩固自身地位。扎克伯格在声明中表示，如果美国企业要在开源权重模型领域领先，美国要重新思考政策。扎克伯格在谈到开源模型时表示：“外国实验室目前在这方面拥有若干优势，因为美国实验室在训练数据方面一定要遵守更多附加限制。如果我们大家都希望美国的开源模型长期领先，美国政策必须减少这些额外阻力。”他还表示，我们将很快恢复发布一些开源模型。

  最新研究：iPhone 18 Pro生产所带来的成本骤增近四成，老机型可能同步涨价

  随着苹果秋季发布会进入最后一个月倒计时，围绕着“iPhone涨多少”的猜测正在持续升温。

  研究称，比较近两代iPhone Pro系列（256GB机型）的BOM成本（原材料、零部件、工具和人工等标准成本），2026年三季度发售的iPhone 18 Pro将较去年同型号新机高出38%。随着存储继续涨价，明年上半年的差距还将逐步扩大。其中，推动iPhone制造成本快速上涨的核心因素依然是存储芯片。

  30亿美元入股星际之门背后电力对大型科技公司来说，人工智能的瓶颈已从算力转向运行所需的电力

  （Blackstone）支持的电力基础设施开发商Lancium投资高达30亿美元。据悉，Lancium还是得克萨斯州OpenAI与甲骨文人工智能园区“星际之门（Stargate）”的电力配套服务商。有必要注意一下的是，英伟达此次投资为纯股权入股，不涉及数据中心建设及租赁

  的信贷担保。这是英伟达对抗电力短缺的直接举措，而电力短缺可能阻碍英伟达下一代Vera Rubin架构在专为高耗电设计的地点部署。财经日历